Есть два способа финансирования бизнеса: частный капитал и частный заем. Выбор того, что лучше всего подходит для вас, зависит от личных требований.
Частный долг против частного капитала
Разница между частным долгом и частным капиталом - это источник получения денег и степень их использования.
Прямой акционерный капитал позволяет различным инвесторам вкладывать средства в небольшие молодые фирмы, которые можно развивать и совершенствовать, а затем продавать по высокой цене. Это делается для получения крупномасштабной прибыли.
Тогда как частный долг - это форма ссуды: неформальная и формальная. Долг не позволяет делать огромные инвестиции в компанию, и прибыль оказывается низкой. Он предоставляется частным лицом или компанией, в зависимости от отношения должника и кредитора.
Таблица сравнения частного долга и частного капитала (в табличной форме)
| Параметр сравнения | Частный акционерный капитал | Частный долг |
|---|---|---|
| Роль интереса | Эти компании ищут молодые фирмы и недооценивают компании, в которые можно инвестировать, развивать, перепродавать и получать прибыль. | Персональный заем, кредитная карта, корпоративный залог или бизнес-заем, взятый у частного или частного инвестора. |
| Его получают от частных инвесторов и компаний, покупающих небольшие фирмы. | Долг можно получить у родственника, друга или даже в частной компании. | |
| Стимулы для инвесторов | После трансформации компании или фирмы она привлекает внимание различных инвесторов, готовых сделать крупномасштабные инвестиции в вновь возникшую компанию, что позволяет первоначальным акционерам получить крупномасштабную прибыль. | Для инвесторов, вкладывающих средства в долг вашей компании, может быть меньше стимулов работать так же усердно для развития бизнеса, чем если бы инвестор был держателем акций. Это связано с тем, что держатели долга в первую очередь получают средства в случае после ликвидации, поэтому у них нет никаких стимулов для развития бизнеса. |
| Денежные средства и другие требования | Это требовало больших денежных вложений. Требуются знания и навыки, чтобы оценить, какая компания идеально подходит для инвестирования и какую прибыль можно получить от ее перепродажи. | При этом компания должна регулярно производить выплаты держателю долга вместе с процентами. Это приводит к серьезному истощению наличных денег. |
| Обязательства на балансе | Собственный капитал не отображается как пассив в вашем балансе. Хотя вы должны указывать других владельцев капитала в своих финансовых и корпоративных документах. | Это обязательство компании и ее баланс. Инвесторы могут не решаться вкладывать средства в компанию, у которой слишком много ответственности. |
Что такое частный долг?
Частный долг - это долг, накопленный физическими лицами или частными предприятиями. Частный долг может быть получен в различных формах, начиная от личной ссуды, кредитной карты, корпоративной облигации или ссуды для бизнеса. В нем также участвуют небанковские учреждения, которые берут ссуды у частных компаний.
В широком масштабе в процесс вовлекается большое количество инвесторов. Прямое кредитование, мезонин, проблемная задолженность, инфраструктура и недвижимость включены в то же самое.
Частный долг сопряжен с риском, потому что, когда ссуда предоставляется в семье или между друзьями, нерегулярные выплаты могут вызвать напряженность и даже привести к конфликтным отношениям. Не только должник рискует получить частный долг. Кредитор также представляет угрозу из-за невозврата средств или дорогостоящих юридических формальностей, когда они соглашаются предоставить ссуду. Если возникнет ситуация банкротства, должник потеряет большую часть инвестиций.
Что такое частный капитал?
Частный капитал значительно вырос за последние 20 лет. Это нетрадиционный инвестиционный класс, который состоит из активов, не котирующихся на публичных биржах.
При этом фонды и инвесторы активно вкладываются в частные фирмы. Они даже участвуют в выкупе публичных компаний. Это приводит к избавлению от публичного капитала.
Основная идея состоит в том, чтобы использовать деньги для приобретения частных или государственных компаний, развития и улучшения их бизнеса и перепродажи его с получением значительной прибыли. Этот процесс обычно занимает от 5 до 10 лет, но может варьироваться в зависимости от компании.
Частные инвесторы финансируют различные компании и предоставляют им достаточный капитал для внедрения новых технологий, которые приведут к их развитию, увеличению оборотного капитала, укреплению и укреплению их баланса.
У фонда прямых инвестиций есть партнеры с ограниченной ответственностью (LP), которые обычно владеют 99 процентами акций фонда и имеют ограниченную или нулевую ответственность, тогда как генеральные партнеры (GP) владеют только 1 процентом акций и несут полную ответственность. Генеральные партнеры несут ответственность за осуществление и управление инвестициями.
Основная цель фондов прямых инвестиций - молодая компания, у которой, кажется, есть многообещающее будущее и надежный менеджмент. Но так бывает не каждый раз, иногда они также покупают предприятия, которые неэффективны и недооценены рынком.
Основные различия между частным долгом и частным капиталом
Вывод
В конце концов, и частный долг, и частный капитал играют решающую роль в развитии молодых фирм, которые стремятся к расширению. Оба работают на прибыльной основе, хотя сопряжены с большим риском. Вся эта частная собственность приносит пользу немногим, но дает возможность многим.
